“建信”来了 国有大行系消金“钱景”如何

建信消金来了，这一消息沸腾了整个行业。

5月31日，建设银行发布公告，称近日收到《北京银保监局关于建信消费金融有限责任公司开业的批复》，建信消费金融正式批准开业。

这是行业的第31家消费金融公司，也是6家国有大银行中第3家设立消费金融公司的,之前是中国邮储银行的中邮消金和中国银行的中银消金。建信消金的开业，会不会在扩大消费金融行业的规模的同时，也让行业竞争进一步加剧？

银行系争相入场

对大型银行而言，消费金融公司业务更普惠，可与现有的信用卡、消费贷款等形成互补。对中小银行而言，消费金融公司是一张全国性金融牌照，可以帮助拓宽经营区域限制。

这几年，中银消费金融和中邮消费金融在行业中优秀的表现也让业内对建信消金的到来充满期待。

截至2022年末，中银消费金融注册资本15.14亿元；资产总额641.02亿元，净资产85.27亿元。全年税后利润6.56亿元，实现了业务稳健发展。

年报显示，中银消费金融深入推进高质量发展，加快线上化转型，针对疫情下消费者基础民生、线上消费需求的持续增长，公司及时调整产品线，加大金融支持力度。一是业务规模较快增长，截至2022年末，贷款余额618.03亿元，较上年末增长17.87%。二是线上化转型取得实效，线上贷款余额占比52.24%,较上年末提升17.18个百分点。

中邮消费金融，发展势头同样迅猛。2022年，中邮消费金融实现营业收入60.48亿元，同比增长6.37%；实现净利润4.43亿元，总资产495.53亿元，增长11.55%。

在主营业务上，建信消金预计将和中银、中邮类似，线上依托建设银行渠道获客，线下依托银行网点展业。而从中银消金和中邮消金发展来看，建信消金公司的业务规模将快速上升。

中小银行消金公司方面，目前30家消费金融公司中，共有18家为城商行系消费金融公司，北京银行、上海银行、江苏银行、宁波银行、南京银行均已拿到消费金融牌照。

财经观察站认为，中小银行热衷消费金融牌照的主要原因是摆脱区域经营现状，拓展全国消费金融业务，更加快速灵活参与市场竞争。而中小银行设立的消费金融公司与场景方、金融科技公司等通过股权关系深度合作，集合各方在资金、风控、场景、流量和科技等方面的资源优势，实现了业务快速发展。

在服务地域上，中原消费金融已覆盖全国；在服务客群上，城市新市民、广大农村用户等均在其服务范围内；在服务场景上，中原消费金融链接了装修、教育、旅游、出行、生活服务等100多个消费场景，大大提高了消费金融的可获得性。

据了解，多家城商行、农商行也在排队等待“入场”，期盼为消费金融业务的发展打开一些空间，进一步做大规模。

例如：福建海峡银行已于近期通过董事会决议，计划设立消费金融公司；湖州银行披露的招股说明书显示该行拟申请发起设立以绿色金融为特色的消费金融公司；江阴银行此前也发布公告称，董事会已全票通过拟设立消费金融公司的议案。而富滇银行、上海农商行、苏农银行、吴江银行等多家银行也曾计划筹建消费金融公司。

银行系消金公司已成为行业越来越重要的一股力量，对行业产生重要影响。

“钱景”可观吗？

建信消金公司从计划设立到获批开业历时近四年。2019年6月20日，建设银行董事会审议通过了《关于设立消费金融子公司的议案》，同意该行出资不超过60亿元，与其他出资人共同出资设立消费金融公司。2022年9月，建信消金公司获批筹建，2023年5月，建信消金公司筹建完成开业在即。

虽然历时较长，但建设银行对建信消金充满期望，对消费金融市场的“钱景”依旧看好。

建设银行方面表示，本次投资是建行为促进和支持消费增长、激发居民消费潜力、增强消费对经济发展的基础性作用所推出的重要举措。围绕居民消费升级需求和新兴消费业态，提供创新产品和服务，满足多样化、多层次的消费需求，践行普惠金融理念，进一步深耕消费金融领域，为集团带来新的增长空间。

中金公司研报指出，经过近十年的爆发式发展之后，我国消费信贷行业逐步过渡到稳健增长的新阶段。往前看，在征信体系逐步完善、供需两端共同拉动下，测算2025年我国居民消费信贷余额（剔除房贷）有望达到28万亿元。

建信消金公司获准经营以下人民币业务：（一）发放个人消费贷款；（二）接受股东境内子公司及境内股东的存款；（三）向境内金融机构借款；（四）经批准发行金融债券；（五）境内同业拆借；（六）与消费金融相关的咨询、代理业务；（七）代理销售与消费贷款相关的保险产品；（八）固定收益类证券投资业务。

业内分析，建信消金开业时间点的选择比较恰当。消费金融行业复苏，进入新的增长期。

数据显示，消费金融公司贷款余额和资产总额2020和2021两年复合增长率分别为22.6%和22.8%，已接近2019年前的年均增速。

2021年末，我国消费金融机构资产总额为7530亿元，截至2022年末，全国30家消费金融机构资产总额达到8844.41亿元，同比增长约17.46%， 行业增速稳健。

有业内人士认为，尽管开业较迟，但好饭不怕晚。对于出身国有大行的建信消金，其先天优势明显。依托股东资源、母行的低成本资金、客群流量优势，将成为行业有力的竞争者。

建信消金由建设银行、北京市国有资产经营有限责任公司和王府井集团股份有限公司发起设立，包含国有大行＋地方国资+消费场景方，股东阵容豪华。其中，中国建设银行持股比例为83.33%；北京国资公司拟出资人民币8亿元，持股比例为11.11%；王府井拟出资人民币4亿元，持股比例为5.56%。

根据开业批复，建信消金公司注册资本为人民币72亿元，仅次于蚂蚁消金的185亿元和招联金融的100亿元。资金实力雄厚，有利于做大规模，提高应对风险的能力。建行拥有大量的个人客户，而且深耕零售金融业务多年，为其进入消金行业提供了坚实的基础。

也有业内人士表示，在拿下这张消费金融牌照后，不仅有望成为其业绩增长新的“利器”，而且可能会让建信消费金融成为消费金融行业的一匹黑马，冲击头部消费金融宝座。

但从另一个角度讲，建信消金的开业，必将在扩大消费金融行业的规模的同时，也让行业竞争进一步加剧。